بازار طلا:افت قیمت طلا برای سومین روز متوالی؛ کاهش احتمال کاهش نرخ بهره فدرال رزرو، دلار را تقویت کرد
در معاملات روز دوشنبه، قیمت طلا (XAU/USD) برای سومین روز متوالی کاهش یافت. این افت پس از رشد محدود در جلسه آسیایی و رسیدن به سطحی اندکی بالاتر از ۴۱۰۰ دلار رخ داد و قیمت همچنان نزدیک به کف یک‌هفته‌ای ثبت‌شده در روز جمعه باقی مانده است. معامله‌گران در آغاز هفته جدید، انتظارات خود برای کاهش نرخ بهره توسط بانک مرکزی ایالات متحده (فدرال رزرو) را کاهش داده‌اند، چرا که چندین عضو کلیدی کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) تمایلی به کاهش بیشتر نرخ بهره نشان نداده‌اند. این تغییر در انتظارات باعث تقویت دلار شده و فشار مضاعفی بر فلز زرد بدون بازده وارد کرده است.📢
نگرانی‌های اقتصادی و فضای ریسک‌گریز؛ عوامل محدودکننده افت بیشتر
با وجود تقویت دلار، نگرانی‌ها درباره کاهش شتاب رشد اقتصادی در پی طولانی‌ترین تعطیلی دولت ایالات متحده همچنان پابرجاست. این نگرانی‌ها می‌تواند زمینه‌ساز ادامه سیاست‌های تسهیلی از سوی فدرال رزرو باشد و مانع از رشد بیشتر دلار شود. همچنین، فضای ریسک‌گریز در بازارها ممکن است از طلا به‌عنوان دارایی امن حمایت کند و مانع از افت شدیدتر قیمت شود. معامله‌گران نیز ممکن است تا انتشار صورت‌جلسه نشست FOMC در روز چهارشنبه و گزارش اشتغال غیرکشاورزی ایالات متحده (NFP) در روز پنج‌شنبه، از اتخاذ موقعیت‌های جدید خودداری کنند.🔍
موضع محتاطانه فدرال رزرو؛ کاهش احتمال کاهش نرخ بهره
تعداد بیشتری از مقامات فدرال رزرو در روزهای اخیر نسبت به کاهش بیشتر نرخ بهره ابراز تردید کرده‌اند. به‌عنوان مثال، رئیس فدرال رزرو کانزاس‌سیتی، جفری اشمید، اعلام کرد که تورم همچنان بالاست و نباید نسبت به انتظارات تورمی بی‌تفاوت بود. او افزود که سیاست پولی در حال حاضر به‌طور نسبی انقباضی است و باید در برابر رشد تقاضا مقاومت کند. در نتیجه، احتمال کاهش ۲۵ واحدی نرخ بهره در نشست دسامبر به زیر ۵۰ درصد رسیده است،عاملی که در روز جمعه نیز فشار فروش بر طلا را افزایش داد.🔦
چشم‌انداز تکنیکال؛ سطوح کلیدی حمایت و مقاومت
در نمودار چهارساعته، جفت‌ارز XAU/USD در روز جمعه زیر میانگین متحرک ساده ۲۰ دوره‌ای مقاومت نشان داد. عدم حرکت صعودی پس از آن، معامله‌گران صعودی را محتاط کرده است. اندیکاتورهای منفی در این نمودار نشان می‌دهند که باید تا تثبیت قیمت بالای سطح ۴۱۰۰ دلار صبر کرد تا بتوان به رشد بیشتر تا مقاومت‌های ۴۱۴۰–۴۱۴۵ دلار امیدوار بود. در صورت عبور از این سطوح، طلا می‌تواند بار دیگر برای فتح سطح روانی ۴۲۰۰ دلار تلاش کند.👁️🗨️
در سمت نزولی، ضعف قیمت زیر میانگین متحرک ساده ۲۰۰ دوره‌ای (در محدوده ۴۰۵۹ دلار) ممکن است با حمایت در کف روز جمعه (۴۰۳۲ دلار) مواجه شود. در صورت شکست این سطح، حمایت روانی ۴۰۰۰ دلار در معرض خطر قرار می‌گیرد و افت قیمت می‌تواند تا سطح میانی ۳۹۳۱ دلار و سپس کف اواخر اکتبر در محدوده ۳۸۸۶ دلار ادامه یابد.📊
جمع‌بندی:
کاهش انتظارات برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو باعث تقویت دلار و افت قیمت طلا برای سومین روز متوالی شده است. با این حال، نگرانی‌های اقتصادی و فضای ریسک‌گریز ممکن است مانع از افت شدیدتر شوند. معامله‌گران اکنون منتظر انتشار داده‌های کلیدی اقتصادی ایالات متحده هستند تا مسیر آینده قیمت طلا را مشخص کنند.🎯