بازار ارز: نوسان یورو/دلار در نزدیکی سقفهای چندماهه؛ احتیاط معاملهگران پیش از هفتهای پرخبر
در معاملات روز دوشنبه ۱۵ دسامبر، جفتارز یورو/دلار (EUR/USD) با افتی ملایم همراه شد، اما همچنان در نزدیکی سطح ۱.۱۷۳۰ باقی مانده است؛ سطحی که فاصله اندکی با سقف چندماهه ۱.۱۷۶۲ دارد. معاملهگران در آستانهی انتشار مجموعهای از دادههای کلان اقتصادی ایالات متحده و تصمیمگیری سیاست پولی بانک مرکزی اروپا (ECB) با احتیاط بیشتری وارد بازار شدهاند.📢
این جفتارز پس از رشد نزدیک به ۲٪ در سه هفته گذشته، اکنون در فاز تثبیت قرار دارد. این رشد عمدتاً ناشی از کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو ایالات متحده و همچنین گمانهزنیها درباره انتخاب رئیس جدید بانک مرکزی توسط رئیسجمهور ایالات متحده بوده است؛ فردی که انتظار میرود رویکردی انبساطی و هماهنگ با سیاستهای دولت داشته باشد.👁️🗨️
فضای محتاطانه در بازارهای آسیایی
در جلسه معاملاتی آسیا، معاملهگران با احتیاط بیشتری عمل کردند و از ورود به موقعیتهای پرریسک خودداری کردند. دلیل این رفتار، انتظار برای انتشار دادههای مهمی مانند گزارش اشتغال غیرکشاورزی (NFP) برای ماههای اکتبر و نوامبر در روز سهشنبه، و شاخص قیمت مصرفکننده (CPI) برای نوامبر در روز پنجشنبه است. در همین روز، بانک مرکزی اروپا نیز تصمیم سیاست پولی خود را اعلام خواهد کرد.🔦
واگرایی سیاست پولی؛ عامل حمایت از یورو
یورو در روز دوشنبه بیشتر دستاوردهای سه هفته اخیر خود را حفظ کرده است. این روند صعودی تحت تأثیر واگرایی سیاست پولی میان بانک مرکزی اروپا و فدرال رزرو قرار دارد. در حالی که فدرال رزرو احتمالاً در سال ۲۰۲۶ حداقل یک بار دیگر نرخ بهره را کاهش خواهد داد، بانک مرکزی اروپا سیگنالهایی مبنی بر احتمال افزایش نرخ بهره در آینده ارائه کرده است.🔍
در همین حال، رئیسجمهور ایالات متحده در مصاحبهای اعلام کرد که کوین وارش، عضو سابق هیئتمدیره فدرال رزرو، بهترین گزینه برای جانشینی جروم پاول در پایان دوره ریاستش در ماه مه است. همچنین، اقتصاددان کاخ سفید، کوین هَسِت، بهعنوان گزینه دیگر مطرح شده است. رئیسجمهورایالات متحده تأکید کرده که رئیس بعدی بانک مرکزی باید در تصمیمگیریهای نرخ بهره، نظر دولت را در نظر بگیرد.🔔
دادههای چین و نگرانیهای جهانی
دادههای منتشرشده از چین در روز دوشنبه نشان داد که تولید صنعتی در ماه نوامبر کمتر از انتظار رشد کرده و مصرف خردهفروشی نیز به پایینترین سطح خود در دو سال اخیر رسیده است. این آمار نگرانیهایی را درباره سلامت دومین اقتصاد بزرگ جهان ایجاد کرده و اشتهای ریسک را در بازارهای آسیایی کاهش داده است.🔦
همچنین، خبرهایی مبنی بر احتمال ورشکستگی شرکت توسعهدهنده املاک چین ونکه، که تحت حمایت دولت است، دوباره نگرانیها درباره بخش املاک چین را به سطح اول بازار بازگردانده است.👁️🗨️
دادههای منطقه یورو و ایالات متحده
در منطقه یورو، تمرکز اصلی بازار بر دادههای تولید صنعتی ماه اکتبر خواهد بود که انتظار میرود رشد ۰.۱٪ را نشان دهد؛ پس از رشد ۰.۲٪ در ماه سپتامبر.💡
در ایالات متحده، شاخص تولید نیویورک (Empire State Manufacturing Index) برای ماه دسامبر پیشبینی میشود که از سطح ۱۸.۷ در ماه گذشته به ۱۰.۶ کاهش یابد. پس از آن، سخنرانیهای استیون میران، عضو هیئتمدیره فدرال رزرو، و جان ویلیامز، رئیس فدرال رزرو نیویورک، میتواند سرنخهای بیشتری درباره مسیر سیاست پولی ارائه دهد.🔍
تحلیل تکنیکال: تثبیت قیمت پس از جهش
در نمودار چهار ساعته، جفتارز EUR/USD در محدودهای فشرده معامله میشود، درست زیر سقف چندماهه ۱.۱۷۶۲. این فاز تثبیت باعث شده شاخص قدرت نسبی (RSI) از محدوده اشباع خرید عقبنشینی کند، هرچند همچنان در سطحی قرار دارد که با روند صعودی قوی همخوانی دارد. در مقابل، اندیکاتور MACD نشانههایی از تقاطع نزولی را نشان میدهد که احتمال اصلاح قیمت را افزایش میدهد.🔦
سطح حمایت اولیه در کف ۱۲ دسامبر، یعنی محدوده ۱.۱۷۲۰ قرار دارد. در صورت شکست این سطح، کفهای ۹ و ۵ دسامبر در محدودههای ۱.۱۶۸۰ و ۱.۱۶۱۵ بهعنوان حمایتهای بعدی مطرح خواهند بود. در سمت صعودی، مقاومتهای کلیدی در سقفهای ۱۱ دسامبر (۱.۱۷۶۲)، اول اکتبر (۱.۱۷۸۰) و سپس ۲۳ و ۲۴ سپتامبر (نزدیک ۱.۱۸۲۰) قرار دارند.🎯